Load Mutual Funds ~ A-Anteile B-Anteile und C-Anteile erklärt

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Open-End-Fonds sind entweder laden oder No-Load-Fonds. Das heißt, sie haben entweder eine Art Ausgabeaufschlag oder tun sie nicht. Jedoch nicht nur, weil Sie in einem Fonds ohne Ausgabeaufschlag zu investieren bedeutet nicht, dass es keine Arten von Kosten. Load Investmentfonds zahlt der Anleger einen Ausgabeaufschlag für den Kauf der Fonds. Lasten können entweder zum Zeitpunkt des Verkaufs (Front-End-Last) oder aufgeladen werden, wenn der Fonds ist erlöst (Back-End-Last). Es gibt drei verschiedene Arten von Load-Fonds, und ihr Anteil Klassen unterscheiden sie: A, B und C

A-Anteile

Wenn Sie einen Investmentfonds's Class A-Aktien erwerben, zahlen Sie eine up-front Ausgabeaufschlag. Die Ladung kann zwischen vier vor acht Prozent der öffentlichen Angebotspreis zunächst Palette, mit rückläufigen Umsätzen Gebühren, wie Sie kaufen mehr Aktien. Mit der Anschaffung und in jedem weiteren Kauf, zahlt der Investor der NAV pro Aktie zuzüglich der jeweils gültigen laden. Somit ist die gesamte Menge des Geldes nicht investiert, weil ein Teil davon geht direkt an die Fonds-Familie als Ausgabeaufschlag. Allerdings, wenn der Anleger seine Anteile erlöst, wird er oder sie erhalten den NAV für die Aktien. Es wird keine Kapitulation Ladung zur Entnahme des Geldes, da die Front-End-Belastung bereits angewandt wurde.

Aktien der Klasse A sind ebenfalls Gegenstand Haltepunkte. Investmentfonds bieten den Anlegern diese Haltepunkte auf eine höhere Investitionen zu fördern. Der Fonds-Familie die Haltepunkte für die einzelnen Fonds bietet es gesetzt, und wenn die Anleger ein Haltepunkt erreicht, werden sie zu einem niedrigeren Front-End Ausgabeaufschlag. Zum Beispiel setzen viele Familien ihre Fonds ersten Haltepunkt bei $ 50.000. Angenommen, Sie erwerben $ 35.000 des XYZ Growth Fund

Klasse A. Sie zahlen dann die höchsten Verkaufszahlen Last, die in diesem Fall nehmen wir an auf 5,75 Prozent. Dies bedeutet, dass der $ 35.000, $ 2012,50 ist der Ausgabeaufschlag für den Kauf der Fonds. Doch, sagen wir Ihnen erworbenen $ 55.000. Die damit verbundenen Haltepunkt bei $ 50.000 an welchem Punkt der Ausgabeaufschlag wird 4,75 Prozent. Ihre Ausgabeaufschlag würde 2612,50 $ werden. Ohne den Haltepunkt System wird der Umsatz Belastung von 5,75 Prozent auf $ 55.000 $ 3.162,50. Das ist ein Unterschied von $ 550, weil der Haltepunkt System.

35.000 $ - 5,75% = 2012,50 $

55.000 $ - 4,75% = 2612,50 $

55.000 $ - 5,75% = 3162,50 $

$ 3162,50 - 2612,50 $ = 550 $ sparen

Investmentzertifikate Familien bieten auch Rechte der Akkumulation zu denen, die in Aktien der Klasse A zu investieren. Rechte der Akkumulation ins Spiel kommen, wenn Sie bereits einige Klasse gekauft haben, A-Aktien und wollen einen späteren Kauf zu machen. Gehen wir zurück zu unserem vorherigen Beispiel haben Sie $ 35.000 von XYZ Growth Fund Class A gekauft und möchten Sie einen anderen Kauf von $ 35.000 zu machen. Statt 5,75 Prozent zahlen auf dem zweiten Kauf von 35.000 Dollar, so würde man 5,75 Prozent auf die ersten $ 15.000 und dann 4,75 Prozent auf den restlichen 20.000 $ in Rechnung gestellt. Ihr Gesamtumsatz Belastung für den zweiten Kauf von $ 35.000 $ 1812,50 würde, anstatt $ 2.012,50 (Sie sparen $ 200). Dies geschieht jedes Mal, wenn ein Investor macht spätere Käufe von Aktien der Klasse A sein.

Original Ausgabeaufschläge - $ 35.000 - 5,75% = 2012,50 $

$ 15.000 - 5,75% = 862,50 $

20.000 - 4,75% = $ 950

Der Gesamtumsatz Belastung für die zweite $ 35.000 Investition = $ 1812,50

$ 2012,50 - 1812,50 $ = 200 $ sparen

Fondsgesellschaften Abnahme der Front-End-Verkäufe Last als die Höhe der Investition steigt. Der Umsatz Last wird üblicherweise bei 1.000.000 $ auslaufen. Wenn Sie also auf $ 1.000.000 mit dem gleichen Fonds-Familie in Aktien der Klasse A zu investieren, würden Sie zahlen keine Ausgabeaufschläge Frontend. Einige Fonds Familien tun erheben eine bedingt aufgeschobene Verkaufsgebühr (CDSC) von einem Prozent für Investitionen in Höhe von 1.000.000 $ oder mehr. Zum Beispiel lädt die Fondsgesellschaft MFS CDSC von einem Prozent, wenn die Investition innerhalb von 12 Monaten die Erstinvestition eingelöst wird. Nach dem 12-Monats-Zeitraum, obwohl würde die Investition nicht mehr unter jede Art von Back-End-Last.

B-Anteile

Aktien der Klasse B haben keine up-front Ausgabeaufschlag, sondern sie einem Back-End Ausgabeaufschlag oder eine Kapitulation Ladung (CDSC) haben. Die Übergabe Gebühren mit Aktien der Klasse B zugeordnet sind, ähnlich wie die Kapitulation Ladung Zeitpläne für Renten.

Wenn ein Investor kauft Aktien der Klasse B eines Fonds, er oder sie so tut bei NAV, so dass die gesamte Menge an Geld investiert wird. Allerdings, wenn die Aktien innerhalb der ersten sechs Jahre sind eingelöst, erhält der Anleger zahlen eine Gebühr Kapitulation. Die Aktien werden zum Nettoinventarwert eingelöst werden, aber dann das anwendbare Last abgezogen werden. Die Übergabe Ladung Zeitplan für Aktien der Klasse B ist ein Rückgang bei eins. Nach neun Jahren, wieder Aktien der Klasse B auf Klasse A-Aktien, obwohl kein Front-End-Verkäufe Last damals bewertet werden.

Während B-Aktien nicht über alle up-front Umsatz Last, sie neigen dazu, höhere 12-b-1 Gebühren innen haben. Diese Gebühren, nachdem von 1980 SEK Regel, dass sie erlaubt benannt werden Jahresumsatz Gebühren, die gegen Fondsvermögen getroffen werden, um den Fonds für jede Art von Vertriebskosten, wie Maklerprovisionen oder Werbekosten zu kompensieren. Der 12-b-1 Gebühren variieren in Prozentpunkten zwischen den verschiedenen Fonds Familien und in der Regel nicht mehr als 0,50 Prozent pro Jahr. Sie können aber genauso hoch sein wie 1,25 Prozent. Obwohl die Anleger eine Kapitulation Ladung für die Einlösung ihrer Aktien vor hält der Fonds seit sieben Jahren, wenn sie ihre Aktien zum Umtausch in Aktien einer anderen Fonds innerhalb derselben Familie Fonds belastet werden, gibt es keine Kapitulation gestellt. So erwerben Sie $ 40.000 von Oppenheimer Global Growth und Income Fund Class B, und ein paar Jahre später entscheiden, dass Sie bis $ 20.000 aus diesem Fonds auf einen anderen Fonds verschieben möchten. Solange Sie daran, dass $ 20.000 mit Oppenheimer Funds und Aktien der Klasse B, werden Sie keine Kapitulation Ladung oder Back-End-Belastung berechnet. Wenn Sie jedoch auf, dass das Geld in einen anderen Fonds-Familie verschieben möchten, müssen Sie die geltenden Übergabe in Rechnung gestellt.

C-Anteile

Seit vielen Jahren waren Aktien der Klasse A die einzige Art von Anteilsklasse erhältlich war. Dann Fonds Familien führte die B-Klasse und neuerdings haben sie damit begonnen, Klasse C Aktien. Kategorie C Mischung die Vorteile beider Klassen A und B Aktien. Beim Kauf von Klasse-C-Aktien ist der Anleger das Geld 100-Prozent investiert. Es gibt keine Front-End-Verkäufe Last, da es mit Aktien der Klasse A. Plus, solange Sie nicht Rückkauf der Aktien innerhalb des ersten Jahres zu investieren das Geld, können Sie ziehen alle Ihr Geld ohne jede Art von Kapitulation gestellt. Daher gibt es keine Front-End-oder Back-End-Last. Allerdings wird Ihr Geld unterliegen einer einprozentigen Kapitulation abgeben, wenn Sie Ihre Fonds auf Gegenseitigkeit einlösen innerhalb des ersten Jahres. Die Regeln für die gleichen Fonds-Familie Börsen gelten für Kategorie C, wie sie mit Aktien der Klasse B zu tun. Kategorie C nicht Anteil an der Umwandlung Privileg, als dies der Klasse B Aktien. Sie bleiben der Klasse C.

Klasse A Klasse B versus versus Klasse C

Es gibt keine klare Antwort auf die Frage, welcher Anteil Klasse die beste ist. Alle drei haben ihre Vor-und Nachteile. Für größere Mengen von Geld, Aktien der Klasse A würde wahrscheinlich die beste aufgrund der Verringerung der Ausgabeaufschlag und da gibt es keine Back-End-Gebühren. Wenn Sie Ihr Geld innerhalb eines IRA, vielleicht Aktien der Klasse B wäre die bessere Option sein. Aber wenn man wollte, Ihr Geld zu investieren und dachte, dass können Sie es innerhalb weniger Jahre brauchen, Klasse C-Anteile können den Weg zu gehen. Der Anteil Klasse, die Sie investieren in wirklich von Ihrem Zeitrahmen bestimmt. Sie können feststellen, dass eine Mischung von Anteilsklassen vorzuziehen ist.

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